SCE Trader: Morning Call maandag 4 oktober - voorzichtige start voorzien
Op onze website vandaag weer aandacht voor verschillende zaken. Ondermeer richten we onze aandacht op de Amerikaanse markt, Celsius, de VIX, de Amerikaanse verkiezingen, NVIDIA, Intel, de cijfers van PostNL, en de ontwikkelingen tussen Iran en Israël, en meer.
De huidige signalen wijzen erop dat Europa verdeeld of vlak zal openen. Afgelopen vrijdag sloot de Amerikaanse beurs hoger, en momenteel presteert overwegend Azië beter.
Op basis van de fair value zou de Amerikaanse beurs vanmiddag verdeeld kunnen openen, maar dit blijft slechts een momentopname.
De komende dagen gaan de Europese beurzen te maken krijgen met enkele belangrijke evenementen. Hierdoor is de kans groot dat de markten binnen een bepaalde handelsbandbreedte blijven.
Er wordt ook rekening mee gehouden dat sommige partijen zich proberen te beschermen tegen koersdalingen wat dan juist een negatief effect kan hebben. Dit heeft deels te maken met de onzekerheid over de uitkomst van de Amerikaanse verkiezingen.
Uit recente peilingen blijkt dat Kamala Harris een groot deel van haar achterstand op Donald Trump heeft ingelopen, wat de markten mogelijk beïnvloedt.
Bovendien wordt verwacht dat Iran een aanval op Israël zal uitvoeren, mogelijk nog vóór of rond de Amerikaanse verkiezingen. Bronnen melden dat deze aanval groter kan zijn dan eerdere aanvallen.
Deze geopolitieke spanningen, samen met de huidige rentestand, kunnen ertoe leiden dat sommige partijen ervoor kiezen om tijdelijk minder risico te nemen.
Op de Wall Street zagen we vrijdag hogere koersen, al werd een deel van de winsten aan het eind van de handelsdag ingeleverd. Dit kwam nadat de Amerikaanse werkgelegenheidscijfers zwakker waren dan verwacht, beïnvloed door de orkaan en stakingen.
Vrijdag steeg de koers van NVIDIA met 2%. Intel, dat volgens de media wordt beschouwd als te groot om te falen, wordt door NVIDIA vervangen in de Dow Jones. Het too-big-too-fail verhaal rond Intel is "no-news" en hebben we al veel eerder aandacht aan besteed.
In Azië presteren vooral China-gerelateerde indices sterk, maar de Hang Seng hapert. De Kospi staat duidelijk hoger. De Chinese beurzen worden gesteund door berichten over mogelijke nieuwe stimuleringsmaatregelen, wat de liquiditeit in de markt zou verhogen. India is zwak door zorgen over bedrijfsresultaten.
Op de obligatiemarkt blijft de rente hoog, waarbij de markten lijken te verwachten dat de rente op kapitaalmarkten, door de hogere Amerikaanse overheidsuitgaven, ook hoog zal blijven.
Het 10-jarige Amerikaanse staatsobligatierendement bedraagt nu 4,4%, terwijl het Japanse staatsobligatierendement op 0,95% ligt. Het Duitse rendement is gestegen tot 2,405%, en ook Italiaanse en Franse staatsobligaties tonen hogere rendementen.
De stijgende rente heeft tot nu toe weinig invloed op aandelenkoersen gehad, maar blijft een factor om rekening mee te houden.
De Amerikaanse dollar is verzwakt, met de dollar-yen juist hoger en momenteel op 151,9. Bij commodities zien we een stijgende olieprijs, mede door zorgen over een mogelijke escalatie in het Midden-Oosten.
De goudprijs is vlak rond de 2750 dollar. Bij industriële metalen noteert koper hoger, al blijft een duidelijke opwaartse trend afwezig. Suiker kent enige winstneming, en de graanprijzen liggen iets beter.
Op de crypto-markt staat Bitcoin nu rond de 69.000 dollar. De prijs is recent sterk gestegen door optimisme over een mogelijke overwinning van Donald Trump, wat als positief wordt gezien voor Bitcoin. Dit moet echter nog blijken.
Daarnaast blijft Bitcoin onder een belangrijke weerstandsniveau liggen. Wel zien we een toename van instroom in spot Bitcoin-ETF's, wat een positief signaal is. Of dit genoeg is voor een doorbraak in de koers, moet nog blijken.
Samenvattend gaan de markten vandaag beïnvloed worden door verschillende grotere macro-economische gebeurtenissen. Dit kan ervoor zorgen dat de handel een voorzichtige houding aanneemt en mogelijk afwachtend blijft totdat deze evenementen beter in kaart zijn gebracht.
Op onze website meer, inclusief een database met duizenden artikelen.
Disclaimer Aan de door ons opgestelde informatie kan op geen enkele wijze rechten worden ontleend. Alle door ons verstrekte informatie en analyses zijn geheel vrijblijvend. Alle consequenties van het op welke wijze dan ook toepassen van de informatie blijven volledig voor uw eigen rekening.
Wij aanvaarden geen aansprakelijkheid voor de mogelijke gevolgen of schade die zouden kunnen voortvloeien uit het gebruik van de door ons gepubliceerde informatie. U bent zelf eindverantwoordelijk voor de beslissingen die u neemt met betrekking tot uw beleggingen.
